ETF指數化投資專題
ETF Concept, Practice, and Research
學期
109-2
學分
3
學分
當期課號
5567
永久課號
IOF5144
開課單位
資訊管理與財務金融系財務金融碩博士班
授課教師
梁婉麗、劉宗聖、鍾惠民、李漢星、謝文良、黃宜侯
校區
光復
類別
選修
上課時間表
| 節 | 週五 |
|---|---|
5 13:20–14:10 | ETF指數化投資專題 M115 3 節連堂 |
6 14:20–15:10 | |
7 15:30–16:20 |
* 根據陽明交大上課時間表所列
概述
ETF(指數股票型基金)在全球廣受投資人接受,且持續在標的、證券形式、市場架構等方面衍生創新種類,儼然成為新世代的主流現貨證券。本課程聚焦於指數化證券ETF的相關議題,從指數投資觀念、ETF證券設計、證券特性、市場架構、到實務操作方法,帶領學生理解基礎概念並熟悉市場實務,進而從ETF發行商的角度延伸思考實務上有意義的研究題目,進行初階段的研究分析。本課程由多位財金所老師和具ETF市場遠見與實務經驗的達人業師共同指導教授,第一階段由財金所老師引領學習ETF的基礎知識,第二階段由業師分享實務市場的經驗與運作方式,第三階段由業師引進研究發展議題,最後再由財金所老師協助同學擬訂具體的研究計畫,形成可執行的論文計畫書或實務研究計畫案。同學在此課程可學會ETF的學理觀念及發行實務運作,並擬定以ETF為主題的碩論雛形,此課程更提供碩士生就業的銜接橋樑。
先修科目
大學部投資學
教學方式
課程執行方式: 1. 同學分八組接待業師,每週兩組與一位財金教師共同接待業師,邀請業師中午共同用餐。 2. 逢業師上課,該週兩接待組的每位同學皆單獨繳交上課筆記,每組兩次。 3. 助教記錄同學上課發言次數,做為課堂參與的分數。 4. 課程助教事先聯繫業師提供上課投影片,並邀請來交大用午餐。
評分方式
成績評量方式:期末研究計畫書 (50%)、上課筆記 (25%)、課堂參與 (25%) 期末研究報告內容為一份以 ETF為主題的個人(非團體)研究計畫書。
週次計畫
| 週次 | 主題 |
|---|---|
| 第 1 週 | 課程簡介 — ETF和指數化被動投資觀念 (財金所老師) |
| 第 2 週 | ETF定價與套利機制文獻討論 (財金所老師) |
| 第 3 週 | 槓桿/反向ETF的性質文獻討論 (財金所老師) |
| 第 4 週 | ETF之於市場波動與效率文獻討論 (財金所老師) |
| 第 5 週 | 全球ETF發展趨勢與經營概論 (業師) |
| 第 6 週 | 放假 |
| 第 7 週 | 善用ETF-掌握投資大趨勢 (業師) |
| 第 8 週 | 債券ETF管理實務 (業師) |
| 第 9 週 | 全球ESG 發展現況與未來趨勢 (業師) |
| 第 10 週 | 創新ETF產品設計與規劃 (業師) |
| 第 11 週 | 期貨ETF產品管理與操作實務 (業師) |
| 第 12 週 | 智能投資與多元資產組合應用實務 (業師) |
| 第 13 週 | 機器人理財 Robo-advisor (業師) |
| 第 14 週 | ETF研究議題討論 (財金所老師) |
| 第 15 週 | ETF研究方法擬定 (財金所老師) |
| 第 16 週 | 同學期末ETF研究計畫presentation (財金所老師) |
| 第 17 週 | 進階文獻研讀 I (彈性補充教學) (財金所老師) |
| 第 18 週 | 進階文獻研讀 II (彈性補充教學) (財金所老師) |
教科書
1. ETF智能投資與機器人理財實務與應用 2. AI ETF來了:解讀智能投資大趨勢 3. ESG 12堂趨勢課 4. 全球商品期貨ETF交易策略解析 5. 財金期刊文獻選讀